Как оценить риски при инвестировании

В прошлом году доходность эталонных безрисковых 10-летних казначейских облигаций США впервые с июня 2008 года превысила 4%, стоимость заимствований на рынках достигла самого высокого уровня за 15 лет. На первичном рынке Казахстанской фондовой биржи на фоне повышения базовой ставки Национального банка в этот же период повышались и ставки размещения долговых инструментов. Поэтому доходность по рыночным размещениям корпоративных облигаций находилась в диапазоне 10-25% годовых. При этом вложение в акции казахстанских компаний показало потенциальную отрицательную доходность за 2022 год на уровне (-)11,5% на бирже KASE и (-)15% на бирже AIX на фоне замедления роста товарно-сырьевых рынков (нефти и урана). Как инвестировать деньги в финансовые инструменты и не просчитаться расскажем здесь. 

В области инвестиций обычно выделяют две крупные категории финансовых инструментов: низкорискованные, также известные как инструменты с фиксированной доходностью (облигации), и рискованные финансовые инструменты.

Как начинающему инвестору заработать на облигациях можно узнать здесь. 

Важно осознавать, что абсолютно безрисковых финансовых инструментов не бывает, так же как нет полной абсолютности в природе. И даже про американские государственные бумаги время от времени ходят слухи о дефолте. Всегда существует определенный уровень риска, связанный с экстремальными ситуациями, хотя вероятность таких событий обычно очень низка. 

Что такое голубые фишки или во что можно вложить деньги начинающему инвестору мы рассказали здесь. 

Уровень риска 

Перед вложением капитала важно тщательно оценить уровень риска, учитывая ваши финансовые цели и возможности. В зависимости от количества денег, которые вы готовы инвестировать и временных рамок существуют разнообразные инструменты и стратегии, которые могут подойти именно вам.

Представьте, что у вас имеется 500 тысяч тенге, и вы стремитесь за год удвоить свой капитал, достигнув отметки в один миллион. В этом случае, покупка акций компании второго эшелона на всю имеющуюся сумму может быть подобна задержке дыхания. Здесь риск значительно выше: в течение года стоимость этих акций может снизиться на 25%, 50% или даже 100%. Однако также существует потенциал для прироста в том же размере. Такая цель изначально предполагает высокие риски, поэтому стоит подготовиться и к негативному варианту развития событий. 

Если у вас существует стабильный источник дохода и ваше инвестирование направлено на обеспечение финансового будущего, вы можете быть более ориентированы на долгосрочные результаты. В таком случае, у вас есть возможность выдержать колебания цен в краткосрочной перспективе. Например, допустим, что в следующем году ценные бумаги могут снизиться на треть, а через год вырасти вдвое. В данной ситуации, вы можете решить инвестировать часть средств в более рискованные активы, а другую часть в более консервативные инструменты.

Итак, важно адаптировать вашу стратегию инвестирования под ваши личные финансовые цели, ресурсы и уровень комфорта в отношении риска. Это поможет вам сбалансировать ожидаемую доходность с возможными рисками и принимать более обдуманные решения.

Три профиля риска 

В классическом варианте есть всего три риск-профиля: консервативный (доходность на 2-5% превышает инфляцию), сбалансированный риск-профиль (доходность превышает рост цен на 5-15%) и агрессивный риск-профиль.

«Приоритет такого инвестора — максимальная доходность. Такие люди готовы инвестировать в криптовалюты, новые технологичные компаний. Их представители обычно работают на срочном рынке. Как правило, в рисковые инструменты они инвестирует около 80% капитала», - говорит финансовый аналитик Руслан Сундетов. 

Как выйти на фондовые рынки

Человеку, который решил стать инвестором, надо сначала понять, зачем ему это нужно: чтобы добавить источник дохода к зарплате или накопить, например, на образование, на квартиру. От этих целей зависит срок, на который нужно вкладываться, уровень риска, который можно на себя принимать. Далее, целевой уровень риска будет влиять на отбор ценных бумаг: чем меньший риск можно себе позволить, тем менее рискованные продукты надо искать.

После того можно открывать брокерский счет - лицевой счет для физического лица или индивидуального предпринимателя. По закону, в Казахстане обычный гражданин не вправе самостоятельно выйти на фондовую биржу, чтобы покупать или продавать ценные бумаги. В лицевом счете гражданин соглашается на передачу персональных данных в соответствии с требованиями закона РК «О персональных данных и их защите» и не отзывать его. Брокер гарантирует клиенту, что передача и обработка полученных персональных данных будет идти по закону и правилам.

Лицевой счет обеспечивает поддержку персонального консультанта на весь срок действия и аналитические материалы и рекомендации по повышению эффективности вложений. Также, у большинства брокеров можно открыть счет, не приходя в офис.

Как на фондовом рынке приобрести акции и облигации корпораций, квази-государственных компаний, правительств и национальных банков иностранных государств, фонды индексов, рынков, секторов или металлов мы рассказываем здесь. 

Фото из открытых источников