Есть ли потенциал у исламского банкинга в Казахстане

Казахстане, несмотря на существенный прогресс, исламский банкинг все еще находится на ранней стадии своего развития. Эксперты Jusan Analytics определили основные факторы, которые способствуют развитию исламского банкинга в стране. Jusan Analytics

В Казахстане функционируют два полноценных исламских банка: Al Hilal и Заман Банк. За последние пять лет средний прирост активов исламских банков составил 18%, тогда как по всем банкам – 12%. Несмотря на высокие темпы, доля активов исламских банков не превышает 0.2% от совокупных активов казахстанских банков. В структуре как депозитного, так и кредитного портфеля исламских банков преобладают корпоративные клиенты.

Потенциал рынка

Согласно данным Национальной переписи населения 2021 года, общая численность мусульман в Казахстане достигает 13.3 млн человек (69% всего населения), из них около 1.6 млн человек в возрасте 16 62 лет являются практикующими, то есть совершающие пятикратный намаз. 

«Исходя из демографической структуры, объем розничного рынка исламских вкладов может достигать почти 200 млрд тенге, тогда как фактически на конце 2022 года он составил 30.2 млрд тенге (15% от потенциального уровня). При таком уровне фондирования исламские банки, учитывая нормативы по ликвидности, могут расширить кредитный портфель до 147.7 млрд тенге. Соответственно доля кредитов и депозитов исламских банков может вырасти на 0.4 п.п. до 0.6 п.п. от совокупного кредитного и депозитного портфеля», - говорится в исследовании Jusan Analytics.

Существенным фактором для развития исламского банкинга в Казахстане является практически равная регуляторная нагрузка в сравнении с традиционными банками. При этом решающим было уравнивание пруденциального норматива «к4» в 2021 года. 

«Для полноценного функционирования исламских банков необходимо создать инструменты инвестирования свободных ликвидных активов. В Казахстане на сегодняшний день отсутствуют ценные бумаги (сукуки), куда могли бы вкладывать свои средства исламские банки. Опыт Великобритании свидетельствует, что именно наличие инструментов инвестирования свободной ликвидности является одним из условий развития исламского банкинга. Сукуки позволяют исламским финансовым институтам привлекать капитал для финансирования различных проектов без использования процентной ставки, которая запрещена в исламе. Вместо этого они основываются на принципе совместной долевой собственности и позволяют инвесторам получать доход в виде доли от прибыли, сгенерированной проектом, которому выданы сукуки», - сообщается в документе. 

Народный рейтинг банков Казахстана можно посмотреть здесь. 

Фото из открытых источников