Выбираем стратегию для игры на фондовом рынке

Выбор инвестиционной стратегии — это один из самых важных шагов на пути к финансовой стабильности. Он зависит не только от желаемой доходности, но и от личных факторов: возраста, уровня дохода, отношения к риску и срока инвестирования. Разберем три основные стратегии — консервативную, умеренную и агрессивную, — и поможем определить, какая из них вам подходит.

Стратегия не постоянная константа. Она может меняться со временем: часто инвесторы начинают с агрессивной, и постепенно переходят к более консервативной.

«Консервативная стратегия подходит, если для вас главнее сохранить деньги, чем приумножить. В таком случае основную долю портфеля составят надёжные инструменты: государственные облигации или крупных компаний, может быть немного акций «голубых фишек». Доходность консервативного подхода невысока, зато риски минимальны - вы почти наверняка не потеряете вложенные средства», - говорит Алдияр Ануарбеков, аналитик Департамента аналитики и исследований BCC Invest.

Умеренная (сбалансированная) стратегия - компромисс для большинства начинающих. Она сочетает в себе и надёжность, и рост: вы распределяете деньги между относительно безопасными активами и более доходными. Например, может быть 50% в консервативных инструментах и 50% в рисковых (акции, ETF). Такой портфель будет расти быстрее депозитного вклада, но и просадки временами неизбежны. Умеренная стратегия подходит, если у вас средний аппетит к риску: вы готовы терпеть незначительные колебания ради более высокой прибыли, но при этом хотите подстраховаться на случай неблагоприятных времен.

«Агрессивная стратегия нацелена на максимальную прибыль и предполагает высокую готовность к риску. Большая часть средств инвестируется в акции, в том числе на зарубежных рынках, может добавляться доля более волатильных активов (например, акции технологических компаний, новые проекты)», - объясняет спикер. 

Такой подход оправдан, если вы молоды, у вас длинный горизонт (10 и более лет) и вы психологически готовы к серьезным взлетам и падениям стоимости портфеля. Пример агрессивного распределения - 80-90% в акции и высокодоходные инструменты, а оставшиеся 10-20% - в облигации или кэш для подстраховки. Агрессивная стратегия потенциально приносит больше всего, но важно помнить: убытки в отдельные периоды тоже будут значительными, и нужно уметь их пережидать без паники или прикрывать позицию исходя из вашего плана. Условно если упадет ниже 10%, то закрываю позицию с минусом. Всегда нужно будет вовремя фиксировать прибыль или убыток.

«Какую бы стратегию вы ни выбрали вначале, она не окончательна. Часто советуют начинать с более консервативного или умеренного подхода, чтобы почувствовать себя уверенно, понять свою реакцию на рыночные изменения. Со временем, по мере роста опыта и капитала, вы можете скорректировать стратегию: кто-то останется приверженцем осторожного подхода, а кто-то, разобравшись в рынке, станет инвестировать смелее. Главное, чтобы стратегия соответствовала вашим личным целям и комфортному уровню риска, чтобы могли спать спокойно по ночам. Тогда инвестирование будет эффективным и не превратится для вас в источник стресса», - заключил Алдияр Ануарбеков.

Фото из открытых источников