Авторизация

x
Логин :
Пароль :
Войти через

Банки Казахстана - рост с противоречиями

28 Июль 2010 0 1391 (с) dknews.kz

За пять месяцев этого года основные показатели банковского сектора качественно улучшились, но немного вырос отрицательный капитал, и, по оценке Fitch Ratings, пока еще не все проблемные кредиты отражены в отчетах банков, которые могут создать в определенное время проблемы.

По информации Агентства РК по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций (АФН), активы банков второго уровня (БВУ) с начала года увеличились на 240,9 млрд. тенге, или 3,1 %, и на 1 июня 2010 года составили 11 798,2 млрд. тенге. В структуре активов уменьшились банковские займы и операции «обратное РЕПО» на 302,2 млрд. тенге, или на 3,1%, и резервы (провизии) на 130,9 млрд. тенге (3,3%).

Несмотря на рост активов за пять последних месяцев, за май 2010 года они снизились на 140,7 млрд. тенге, или 1,2%.

Совокупные обязательства БВУ с начала 2010 года уменьшились на 131,4 млрд. тенге, или на 1,0%, и на текущую дату составили 12 405,4 млрд. тенге. В структуре обязательств произошло увеличение вкладов юридических лиц на 498,6 млрд. тенге (12,3%), вкладов физических лиц - на 54,2 млрд. тенге, или на 2,8%. Снизились вклады дочерних организаций специального назначения на 978,5 млрд. тенге, или на 54,5%, займы, полученные от других банков и организаций, осуществляющих отдельные виды банковских операций, - на 217,8 млрд. тенге ( 17,5%).

Вклады в иностранной валюте с начала текущего года уменьшились на 85,3 млрд. тенге, или на 3,0%, на что влияет стабильный курс тенге к иностранным валютам.

Если анализировать данные за май текущего года, то совокупные обязательства банковского сектора уменьшились на 40,3 млрд. тенге.

Между тем ссудный портфель БВУ с начала года уменьшился на 302,2 млрд. тенге, или на 3,1%, и на отчетную дату составил 9 336,7 млрд. тенге. Стандартные займы снизились на 9,0 млрд. тенге, или на 0,4%, сомнительные займы - на 107,3 млрд. тенге, или на 2,5%, и безнадежные займы, на 185,9 млрд. тенге, или на 6,3%, и провизии по займам, выданным БВУ, - на 206,2 млрд. тенге, или на 5,7%.

Отрицательное значение совокупного расчетного собственного капитала БВУ с начала этого года выросло с - 421,9 млрд. тенге до 433,0 млрд. тенге, а без АО «БТА Банк», ДО АО «БТА Банк» - АО «Темiрбанк» и АО «Альянс Банк» немного увеличилось до 1 443,9 млрд. тенге с 1 443,0 млрд. тенге на 1 мая этого года.

На 1 июня текущего года доход банковского сектора немного снизился с 263,4 млрд. тенге в апреле до 241,9 млрд. тенге. АО «БТА Банк» получило астрономический убыток в размере 65 212,0 млрд. тенге. За БТА Банком стоит ДО АО «БТА Банк» - АО «Темiрбанк» с убытком в 4 252,4 млрд. тенге, у АО «Евразийский Банк» 1 717,3 млрд. тенге, у АО «Kaspi bank» 1 640,7 млрд. тенге, у АО «Метрокомбанк» 910,0 млрд. тенге и у АО «Жилстройсбербанк Казахстана» 626,1 млрд. тенге.

По соотношению основных показателей банковского сектора к ВВП с 1 мая по 1 июня 2010 года активы упали с 68,1 до 67,3%, ссудный портфель к ВВП упал с 53,6 до 53,2%, а вклады клиентов БВУ к ВВП выросли с 42,0 до 42,1%. Об уровне собственного капитала БВУ к ВВП в АФН информации нет.

Ухудшение качества активов впереди

28 июня 2010 года Fitch опубликовало специальный отчет «Оздоровление банков Казахстана отстает от более сильной макроэкономической конъюнктуры», в котором говорится, что после ухудшения кредитоспособности банков Казахстана в период глобального финансового кризиса движение в обратном направлении пока не было существенным, несмотря на ряд улучшений, отмечаемых в последние месяцы, относящихся к более высоким уровням капитализации по отчетности, более сильной ликвидности и более оптимистичному экономическому прогнозу.

Выраженные факторы уязвимости банковской системы Казахстана, включая исключительно слабое качество активов, концентрированное фондирование и обеспокоенность в плане корпоративного управления, продолжают оказывать сильное давление на рейтинги банков. Все рейтингуемые агентством банки в стране, за исключением дочерних структур иностранных банков, по-прежнему имеют долгосрочные рейтинги дефолта эмитента в лучшем случае в категории «B» (являющейся в значительной мере спекулятивной), что существенно ниже уровня суверенного рейтинга «BBB-» при ограниченном потенциале повышения рейтингов в ближайшее время.

В настоящее время мало сделано для «расчистки» портфелей проблемных кредитов банков Казахстана. Хотя банки осуществили масштабные меры по реструктуризации, они оставляли списания и продажи активов в целом на минимальных уровнях.

«В результате проблемные кредиты в значительной мере остаются на балансах банков, что усиливает неопределенность относительно адекватности резервирования и капитализации», - отмечает младший директор в аналитической группе Fitch по финансовым организациям Максим Миллер.

Fitch полагает, что существенная часть обесценения кредитов еще не отражена в составе проблемных кредитов и что пока рано считать имеющиеся показатели «дном» в плане ухудшения качества активов согласно отчетности. На реальный масштаб проблем частично указывает большой размер накопленного процентного дохода, который по национальной отчетности за 2009 год равнялся 27% процентного дохода в секторе, без учета Альянс Банка, БТА Банка и Темiрбанка, что ставит вопрос о качестве прибыли и капитала банков.

По мнению Fitch, был, достигнут существенный прогресс на балансах банков в плане фондирования. Реструктуризация долга завершена в Альянс Банке, и 19 июля 2010 года Fitch повысило долгосрочный рейтинг дефолта эмитента («РДЭ») Альянс Банка, Казахстан, в иностранной валюте с уровня «RD» (ограниченный дефолт) до «B-» и присвоило «Стабильный» прогноз по рейтингу.

Рейтинги Альянс Банка отражают его слабое качество активов, отрицательный собственный капитал по МСФО, непростые задачи по смещению акцентов в бизнесе банка, слабое генерирование дохода, по-прежнему сильную зависимость от фондирования на рынках капитала и отсутствие накопленных исторических данных после завершения реструктуризации долга. В то же время рейтинги принимают во внимание преимущества за счет государственного контроля над банком, в том числе потенциал умеренной господдержки в дальнейшем в случае необходимости.
Хотя структура фондирования Альянс Банка стабилизировалась после реструктуризации, изменение структуры и улучшение качества фондирования будут представлять непростую задачу, так как конкуренция за вкладчиков усиливается, а банк по ковенантам не должен привлекать новое фондирование с рынков капитала в среднесрочной перспективе. Положительные структурные разрывы по срокам и менее обременительный объем погашений на вторую половину 2010 года поддерживают ликвидность банка на краткосрочную перспективу.

Благоприятным фактором для кредитоспособности банка могут стать свидетельства повышения финансовой устойчивости после реструктуризации, в том числе через восстановление базы капитала, улучшение показателей и более существенную диверсификацию базы фондирования. Но в случае прекращения поддержки финансированием со стороны государства или непокрытых резервами убытков по кредитам (если они произойдут) в будущем возможно давление на рейтинги в сторону понижения.

Ожидается, что скоро будет закончена в БТА Банке («RD») и Темiрбанке («RD»), в то время как другие банки существенно сократили свою долговую нагрузку за счет запланированных и досрочных погашений. В качестве позитивного момента следует отметить, что финансовая система справилась с финансовыми трудностями у банков, избежав общего массового оттока депозитов, и уже продемонстрировала существенный рост депозитов в 2009 году и за истекший период 2010 года. В то же время улучшение ситуации с ликвидностью было обеспечено ценой увеличения зависимости от фондирования, предоставляемого государством и связанными с государством структурами, а также повышения давления на маржу.
Государственные меры по поддержке финансового сектора и экономики были успешными в плане повышения ликвидности, однако пока не сумели обеспечить стимулирование кредитования, что негативно сказывается на перспективах возвратности обесценившихся кредитов. Кредитные портфели становятся все более неликвидными при значительной долгосрочной составляющей и низком обороте, в то время как свежий приток депозитов направляется главным образом в ликвидные активы, поскольку банки все еще неохотно кредитуют экономику. Новое кредитование находится на самом низком уровне с 2004 года, что затрудняет прогресс в сторону восстановления экономики.

Прибыль банков, вероятно, останется сниженной в среднесрочной перспективе, поскольку маржа испытывает воздействие со стороны более высокой стоимости фондирования и слабого процентного дохода (за вычетом накопленного процентного дохода) по кредитным портфелям.

Хотя восстановление экономики должно способствовать сдерживанию дальнейшего ухудшения качества активов, существенное сокращение проблемных кредитов не является базовым сценарием агентства на сегодняшний день, и значительные списания резервов не ожидаются в ближайшей перспективе.

Несмотря на все сложности, которые все еще предстоит разрешать банковской системе, Казахстан («BBB-»/прогноз «Стабильный»/»F3») в целом теперь имеет более благоприятную макроэкономическую конъюнктуру, о чем свидетельствуют положительный рост ВВП, снижающиеся процентные ставки и стабильная валюта. Такие условия, как правило, являются довольно благоприятными для банковской отрасли, в особенности для кредитного качества, и должны помочь ограничить риски по новому кредитованию у банков.

Алексей НИГАЙ

НОВОСТИ
Подпишитесь на нашу рассылку!
только актуальные статьи
на тему личных финансов

​​

наверх

123